رقم FIRE الخاص بك: كيف تعمل قاعدة الـ 4% وما حدودها

FIRE اختصار لعبارة إنجليزية معناها "الاستقلال المالي والتقاعد المبكر". ورقم FIRE هو حجم المحفظة الذي يكفي لتمويل حياتك إلى أجل غير محدد، بحيث يصبح العمل اختياريًا.

الطريقة المختصرة أن تضرب إنفاقك السنوي في 25.

إن كنت تنفق 400,000 جنيه في السنة، فرقمك 10,000,000 جنيه. وإن كان إنفاقك 24,000 دولار، فرقمك 600,000 دولار. العملة لا تغيّر الحساب.

من أين جاء "الضرب في 25"؟

الضرب في 25 يعادل افتراض أنك تستطيع سحب 4% من محفظتك كل سنة. تعود الفكرة إلى بحث نشره المخطط المالي ويليام بينغن عام 1994، اختبر فيه نسب السحب على عوائد الأسهم والسندات الأمريكية التاريخية. ووجد أن البدء بنحو 4% ثم زيادة المبلغ سنويًا مع التضخم كان سيكفي 30 سنة على الأقل في كل فترة تاريخية درسها.

وبعد سنوات قليلة أجرى ثلاثة أساتذة في جامعة ترينيتي دراسة مشابهة (تُعرف بدراسة ترينيتي)، وخلصوا إلى نتائج قريبة لفترات تقاعد مدتها 30 سنة بمحفظة يغلب عليها الأسهم.

إذن قاعدة الـ 4% اختبار على بيانات الماضي، وقد تأتي العوائد المستقبلية أسوأ من أي فترة فيها.

ثلاثة حدود يجب أن تعرفها

صُممت لثلاثين سنة

من يتقاعد في الستين قد يعيش على مدخراته 25 أو 30 سنة. أما من يتوقف عن العمل في الأربعين فقد تحتاج أمواله إلى أن تكفيه 50 سنة. والمدة الأطول تعني مجالًا أكبر لسلسلة عوائد سيئة، ولهذا يخطط كثير من الساعين للتقاعد المبكر بنسبة 3 إلى 3.5%. عند 3.5% اضرب إنفاقك في نحو 28.6، وعند 3% في نحو 33.

مبنية على تاريخ السوق الأمريكية

كانت السوق الأمريكية من أقوى أسواق الأسهم في القرن الماضي، ولم يحقق المستثمرون في بلدان أخرى النتائج نفسها دائمًا.

إنفاقك ليس ثابتًا

في الواقع يتكيف الناس. القدرة على خفض الإنفاق 10% في سنة سيئة تجعل نسبة سحب أعلى قليلًا أكثر أمانًا بكثير. وإن لم تستطع تقليل إنفاقك، فخطط بحذر أكبر.

احسب رقمك

1. اعرف إنفاقك السنوي الحقيقي من كشوف الحساب. أضف المصاريف غير المنتظمة: إصلاح السيارة، والسفر، والأقساط السنوية، والمناسبات.
2. عدّله لمرحلة التقاعد. بعض التكاليف تختفي، كالمواصلات إلى العمل، وأخرى تظهر، كالتأمين الصحي الخاص.
3. اطرح أي دخل آخر. إن كنت تتوقع معاشًا من التأمينات الاجتماعية أو إيجارًا ثابتًا، فما تحتاجه من محفظتك يقل. كثيرون يخططون على مرحلتين: قبل بدء المعاش وبعده.
4. اقسم على نسبة السحب. 4% لفترة عادية، و3 إلى 3.5% إن أردت هامش أمان أكبر.

مثال

لنفترض أنك تنفق 36,000 دولار سنويًا وتريد التوقف عن العمل في سن 45 دون معاش حتى الستين.

• عند 4%: ‏36,000 × 25 = 900,000
• عند 3.5%: ‏36,000 ÷ 0.035 ≈ 1,028,600
• عند 3%: ‏36,000 ÷ 0.03 = 1,200,000

هذا الفارق يوضح لماذا يهم اختيار النسبة أكثر مما يتوقع الناس.

ما الذي يُحسب ضمن الرقم

احسب الأصول المستثمرة التي يمكنك السحب منها فعلًا: حسابات الوساطة، والصناديق، ومدخرات التقاعد (مع مراعاة السن الذي يمكنك فيه الوصول إليها)، والنقد الزائد عن صندوق الطوارئ. أما المنزل الذي تسكنه فلا يُحسب عادةً إلا إن كنت تنوي بيعه أو تأجيره. هذا المقال يشرح السبب.

كم أنت قريب؟

قارن ثروتك المستثمرة برقم FIRE. إن كان الرقم 900,000 ولديك 180,000 مستثمرة، فقد قطعت 20% من الطريق. وحاسبة صافي الثروة طريقة سريعة للحصول على الرقم الأول.

تتضمن باقة Pro في NetWorthy مخطِّط FIRE يحسب هذه الأرقام من محفظتك وديونك وعملتك الحقيقية، ويوضح كيف تغيّر نسبة السحب ومقدار الادخار الجدول الزمني. إنها أداة تخطيط لا نصيحة مالية. وقبل قرارات كبيرة مثل ترك العمل، تحدّث مع مستشار مؤهل.